Des résultats 2023 robustes qui confortent le modèle de la Banque Palatine dans l’accompagnement privilégié de nos clients ETI, dirigeants, et Banque Privée

PARIS--(BUSINESS WIRE)--Regulatory News:

Didier Moaté, directeur général, commente : « Ces excellentes performances 2023 illustrent et renforcent notre conviction à poursuivre le développement de notre modèle de maison de banque spécialisée, reconnue pour l’excellence et l’expertise de ses services dans l’univers exigeant des ETI et de la Banque Privée.
Je veux rendre hommage et féliciter particulièrement les équipes de la Banque Palatine et remercier chaleureusement tous nos clients, toujours plus nombreux, pour leur confiance renouvelée. »

Dans une période d’incertitudes, d’inflation et de hausse des taux d’intérêt, le résultat net consolidé de la Banque Palatine progresse de 73,9 % pour atteindre 100,7 millions € au 31 décembre 2023 (vs. 57,9 millions € en 2022). Il est soutenu par une belle dynamique commerciale sur l’ensemble des activités, associée à un environnement de taux favorable, ainsi qu’une maîtrise des coûts et des risques.
Le résultat brut d’exploitation consolidé ressort en forte progression (+ 23,8 %) à 160,7 millions € et le coefficient d’exploitation continue de s’améliorer nettement à 58,2 % (- 4,4 pts après - 3,8 pts en 2022). Le coût du risque s’établit à 33,1 millions € (vs. 56,2 millions en 2022) avec un taux de couverture des encours en défaut stabilisé à un niveau prudent de 58,8 %.
Les excellents résultats de l’exercice 2023, portés par l’engagement de l’ensemble des collaborateurs de la Banque, dépassent ainsi largement les objectifs financiers inscrits dans le plan stratégique « UP 2024 ».

Des performances commerciales remarquables, en termes de conquête, de financements sur nos marchés, soutenues par une offre élargie et des expertises renforcées au service de nos clients.

Marché des entreprises

Dans un contexte économique perturbé par l’évolution des taux d’intérêts, l’inflation et les crises internationales, les résultats commerciaux concernant la clientèle des entreprises se sont montrés particulièrement dynamiques :

- La conquête de nouveaux clients entreprises réalisant un chiffre d’affaires supérieur à 15 millions € a atteint un niveau élevé avec 328 entrées en relation actives (vs. 284 en 2022).
- La production de crédits moyen et long terme entreprises engagés sur 2023 a été également soutenue à 1,9 milliard € (+ 13% vs 2022)

Le dynamisme de l’activité commerciale s’est aussi exprimé avec :

- La poursuite du modèle « Originate To Distribute » permettant de réaliser des opérations d’envergure pour nos clients tout en gérant nos encours de crédits au plus près ;
- La capacité à proposer l’arrangement d’opérations de financements à valeur ajoutée permettant une production élevée de crédits structurés ;
- Le renforcement de synergies au sein du Groupe BPCE par le partage d’opérations ou l’utilisation des solutions financières d’équipement notamment en épargne salariale ou en crédit-bail.

Marché de la clientèle Privée

Après un exercice 2022 marqué par la réorganisation du réseau de distribution, le marché de la clientèle privée a renoué avec une trajectoire commerciale positive en 2023.

2023 a été une année record en termes de conquête de nouveaux clients permettant ainsi de faire progresser le nombre de clients du segment Banque Privée de + 2,5 %.

La collecte 2023 a été principalement tirée par les placements et arbitrages sur des comptes à terme, tandis que les encours en assurance-vie sont en retrait de – 4 %, pénalisés notamment par le recul des fonds euros.

Les encours de crédit immobilier progressent sensiblement à 2 948 millions d’euros à fin 2023 (+ 13,7 %), sous l’effet d’une production record de près de 620 millions d’euros sur l’exercice en hausse de 39 %.

Par ailleurs, l’offre à disposition de la clientèle Banque Privée a continué de s’enrichir tant sur les crédits patrimoniaux (crédits lombards, financement des managers et dirigeants d’entreprises, fiducies, etc.) que sur les placements notamment via la filiale Palatine Asset Management et sa gamme de fonds article 8 et 9.

Des résultats financiers exceptionnels

Produit net bancaire consolidé : 384,2 millions € (+ 10,9 %)

- La marge d’intermédiation progresse fortement à 270,7 millions € (+ 26,5 %), soutenue par l’impact favorable de la hausse des taux sur les emplois clientèle et les excédents de liquidité qui compensent largement le renchérissement de la ressource et les arbitrages vers des placements rémunérés ;
- Malgré une bonne dynamique sur les commissions de service traduisant les actions d’intensification et de montée en gamme, les autres revenus ressortent en baisse à 113,6 millions €, dans un environnement de marché moins porteur sur le desk clientèle et les opérations de financements structurés.

Frais généraux : 223,6 millions € (+ 3,1 %)
En dépit de tendances inflationnistes persistantes, les frais généraux demeurent maitrisés avec une hausse liée principalement aux dispositifs de partage de la valeur permettant d’associer les salariés aux performances de l’exercice.

Après prise en compte de ces éléments, le résultat brut d’exploitation consolidé ressort à 160,7 millions € (+ 23,8 %) avec un coefficient d’exploitation en amélioration sensible à 58,2 % (vs. 62,6 % en 2022).

Le coût du risque consolidé a diminué pour s’établir à 33,1 millions € (vs. 56,2 millions € en 2022). Dans un contexte d’accélération des défaillances d’entreprises (PME/ETI) observée au niveau national, le coût du risque avéré (S3) est en hausse ; le coût du risque sur les encours sains (S1/S2) est en revanche en situation de reprise.
Le taux de couverture des encours douteux se maintient à un niveau prudent de 58,8 % au 31 décembre 2023.

Le résultat net consolidé publié s’établit à 100,7 millions € en hausse de 73,9 % (57,9 millions € pour l’année 2022).

Filiales

Palatine Asset Management enregistre un résultat net de 5,1 millions € en 2023, en hausse par rapport au résultat 2022 (+ 7,2 %). Dans un environnement de marché peu porteur, ses encours sous gestion ont légèrement progressé à 5,2 milliards d’euros.

Chiffres clés au 31 décembre 2023

Le conseil d’administration de la Banque Palatine a examiné les comptes consolidés¹ au 31 décembre 2023 lors de sa réunion du 6 février 2024. Ces comptes sont en cours de certification par les commissaires aux comptes.

Informations prudentielles

Les ratios de solvabilité excèdent les seuils règlementaires qui évoluent au 02/01/2024.

La Banque Palatine, détenue à 100 % par BPCE, bénéficie du système de solidarité et de garantie du Groupe BPCE.

A propos de la Banque Palatine
La Banque Palatine, banque des entreprises et banque privée, banque du groupe BPCE, est aux côtés des entrepreneurs aussi bien sur le plan professionnel que personnel depuis plus de 240 ans. Elle déploie son expertise auprès des Entreprises de Taille Intermédiaire (ETI). Son réseau est composé de 26 agences « Entreprises & Banque Privée » et de quatre agences à distance « Banque Palatine Premium ». En synergie avec les métiers d'expertise (ingénierie patrimoniale, juridique et fiscale, conseil en investissement, approche globale du patrimoine du dirigeant, corporate finance, immobilier, international, salle des marchés...), la Banque Palatine accompagne aujourd’hui près de 13 000 entreprises et plus de 50 000 clients Banque Privée. https://www.palatine.fr & @BanquePalatine

¹ Périmètre de consolidation :
Sociétés contrôlées : Banque Palatine, Palatine Asset Management et Ariès Assurances
Sociétés sous influence notable : Conservateur Finance

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Thierry Martinez : 33 (0)6 88 77 31 67
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